วิธีการ ทำ ตัวเลือก หมดอายุ ส่งผลกระทบต่อ หุ้น ราคา

การเลือกอายุการใช้งานของตัวเลือกมีผลต่อราคาหุ้น NEW YORK (RealMoney) - แม้ว่าคุณจะไม่เคยซื้อขายสัญญาบัตรหรือวางสายสิ่งสำคัญคือต้องเข้าใจว่าการหมดอายุของตัวเลือกใดมีผลต่อราคาหุ้นอย่างไร กิจกรรมการซื้อขายในตัวเลือกอาจมีผลโดยตรงและสามารถวัดผลได้ในราคาหุ้นโดยเฉพาะช่วงวันซื้อขายสุดท้ายก่อนหมดอายุ ลองดูสองวิธีที่การหมดอายุของตัวเลือกอาจมีผลต่อตลาดโดยรวมเช่นเดียวกับหุ้นที่เฉพาะเจาะจงแล้วพิจารณาว่านักลงทุนควรจัดการกับแนวโน้มเหล่านี้อย่างไร การตรึงหมายถึงราคาของการซื้อขายหุ้นในตลาดหลักทรัพย์ที่ใกล้เคียงกับราคาการตีราคาของตัวเลือกที่มีการซื้อขายอย่างแข็งขันมากกว่าที่จะไม่มีกิจกรรมตัวเลือก ลองจินตนาการว่าวันนี้เป็นวันซื้อขายสุดท้ายก่อนหมดอายุและนักลงทุนได้ขาย 100 ตัวเลือกของ Google (GOOG) ให้เลือกที่ 615 ซึ่งหมายความว่าเธอมีหน้าที่ต้องซื้อหุ้น GOOG จำนวน 10,000 หุ้นจากเจ้าของที่ทำการซื้อซึ่งตัดสินใจใช้ตัวเลือกของตน หาก GOOG ปิดเหนือ 615 ตัวเลือกการซื้อจะหมดอายุไร้ค่าซึ่งช่วยให้ผู้ค้าสามารถเก็บเบี้ยประกันภัยรับจากการขายได้ อย่างไรก็ตามหาก GOOG ปิดที่ 614.95 ตัวเลือกนี้จะถูกใช้โดยอัตโนมัติทำให้นักลงทุนมีหุ้นจำนวน 10,000 หุ้นในช่วงเริ่มต้นของการซื้อขายในวันจันทร์ นักลงทุนจำนวนมากไม่ต้องการที่จะเสี่ยงต่อการร่วงลงของหุ้นในวันจันทร์ที่เปิดดังนั้นพวกเขาจึงเข้าสู่สถานะหุ้นที่ออกแบบมาเพื่อรักษาราคาหุ้นให้พ้นจากการประท้วงสั้น ๆ ของตัวเลือกของพวกเขาซึ่งเป็นความจริงสำหรับนักลงทุนและ บริษัท ที่มีตัวเลือกมากมาย เทียบกับปริมาณการซื้อขายหลักทรัพย์ ในตัวอย่างนี้ถ้า GOOG ลดลงจาก 615.50 เป็น 614.90 ในระหว่างการซื้อขายในวันศุกร์นักลงทุนของเราอาจซื้อหุ้น GOOG ในราคาตลาดในปัจจุบันที่มีขนาดเพียงพอที่จะใช้แรงกดดันต่อราคาหุ้นมากขึ้น ลองนึกภาพแล้วว่าหุ้นจะลอยกลับไปที่ 615.20 ผู้ค้าของเราไม่จำเป็นต้องซื้อหุ้นที่เพิ่งซื้อมาเนื่องจากราคาขายสูงกว่าราคาตีบของเธอดังนั้นเธออาจจะขายบางส่วนหรือทั้งหมดของหุ้นสต็อกทราบว่าผู้ค้าตัวเลือกที่มียอดขายสั้น ๆ 615 สายจะมีแรงจูงใจเดียวกันในขณะนี้ ขายหุ้น GOOG สั้น ๆ ในความพยายามที่จะทำให้หุ้นกลับมาที่ระดับ 615 การดำเนินการในช่วงหลังและหลังนี้เกิดจากการเปิดรับผู้ค้ารายย่อยทำให้หุ้นอยู่ในสถานะใกล้ชิดหรือถูกตรึงราคาเพื่อให้ได้ราคาที่สูงและมีดอกเบี้ยสูง ผลกระทบของความเสี่ยงขาเกี่ยวกับผลตอบแทนของหุ้นได้รับการประเมินในเอกสารทางวิชาการหลาย ผลการศึกษาหนึ่งในปี 2547 พบว่าผลตอบแทนของหุ้นที่มีตัวเลือกในรายการได้รับผลกระทบจากการจัดกลุ่มก้อนโดยเฉลี่ย 0.65 สำหรับการเปลี่ยนแปลงมูลค่าหลักทรัพย์รวม 9 พันล้านเหรียญ บางครั้งปัจจัยอื่น ๆ ที่มีอิทธิพลต่อการเคลื่อนไหวของราคาอาจทำให้แรงกดดันจากการตั้งขึ้นใหม่ ๆ ลองนึกภาพตอนนี้ว่าเมื่อวันศุกร์ที่หมดอายุ GOOG เปิดหุ้นที่ 605 ขึ้นไปผู้ค้าที่อาจคิดว่าจะพยายามปกป้องตำแหน่งทางเลือกในระยะสั้นทำให้หุ้นกลับมาอยู่ที่ 615 ทราบว่ามูลค่าของตำแหน่งตัวเลือกของพวกเขา มีมูลค่าน้อยกว่าเงินทุนที่จะใช้เพื่อมีอิทธิพลต่อหุ้นดังกล่าวในระดับที่น่าทึ่ง แต่ก็จะทำให้รู้สึกมากขึ้นสำหรับพวกเขาที่จะซื้อตัวเลือกใส่สั้น ซึ่งจะทำให้เกิดแรงกดดันในการขายเพิ่มมากขึ้นเนื่องจากผู้ผลิตในตลาดที่เสนอขาย 615 ให้กับผู้ค้าของเราจะป้องกันความเสี่ยงจากการขายหุ้นระยะสั้น เนื่องจากเวลาที่หมดอายุจึงสั้นแกมมาของตัวเลือก 615 และตัวเลือกอื่น ๆ ที่ใกล้เคียงกับเงินจะสูงมาก แกมมาเป็นตัวแปรความเสี่ยงที่วัดความไวของราคาหุ้น (เดลต้า) จะเปลี่ยนแปลงไปในแต่ละจุดที่เคลื่อนที่ รังสีแกมมาสูงหมายความว่า hedgers ตัวเลือกจะต้องซื้อและขายหุ้นมากกว่าที่พวกเขาจะเป็นอย่างอื่นถ้าตัวเลือกในคำถามมีหลายสัปดาห์หรือเป็นเดือนที่จะหมดอายุ เนื่องจากกิจกรรมการป้องกันความเสี่ยงในสถานการณ์นี้เป็นไปในทิศทางเดียวกันกับแนวโน้มราคาในระยะสั้นตัวเลือกสูงของแกมมาเมื่อหมดอายุอาจทำให้ความผันผวนของราคารุนแรงขึ้นได้ คิดว่าแกมมาเป็นเชื้อเพลิงที่เบากว่า มันจะไม่ทำให้เกิดไฟไหม้ด้วยตัวเอง แต่ให้จุดประกายการเคลื่อนไหวขนาดใหญ่ในสต็อกสิ่งที่อาจจะช้าเผาไหม้ในวันธรรมดาสามารถเปิดในวันศุกร์ที่หมดอายุลง conflagration สำคัญคอลัมน์นี้เดิมปรากฏตัวเลือกกำไร . แม้ว่าคุณจะไม่เคยซื้อขายการวางหรือรับสายสิ่งสำคัญคือต้องเข้าใจว่าการหมดอายุของตัวเลือกใดมีผลต่อราคาหุ้นอย่างไร กิจกรรมการซื้อขายในตัวเลือกอาจมีผลโดยตรงและสามารถวัดผลได้ในราคาหุ้นโดยเฉพาะช่วงวันซื้อขายสุดท้ายก่อนหมดอายุ ลองดูสองวิธีที่การหมดอายุของตัวเลือกอาจมีผลต่อตลาดโดยรวมเช่นเดียวกับหุ้นที่เฉพาะเจาะจงแล้วพิจารณาว่านักลงทุนควรจัดการกับแนวโน้มเหล่านี้อย่างไร การตรึงหมายถึงราคาของการซื้อขายหุ้นในตลาดหลักทรัพย์ที่ใกล้เคียงกับราคาการตีราคาของตัวเลือกที่มีการซื้อขายอย่างแข็งขันมากกว่าที่จะไม่มีกิจกรรมตัวเลือก ลองจินตนาการว่าวันนี้เป็นวันซื้อขายสุดท้ายก่อนวันหมดอายุและนักลงทุนได้ขาย 100 ตัวเลือกของ Google (GOOG) ให้เลือกที่ 615 ซึ่งหมายความว่าเธอมีหน้าที่ต้องซื้อหุ้น GOOG จำนวน 10,000 หุ้นจากเจ้าของที่ทำการซื้อซึ่งตัดสินใจใช้ตัวเลือกนี้ หาก GOOG ปิดเหนือ 615 ตัวเลือกการซื้อจะหมดอายุไร้ค่าซึ่งช่วยให้ผู้ค้าสามารถเก็บเบี้ยประกันภัยรับจากการขายได้ อย่างไรก็ตามหาก GOOG ปิดที่ 614.95 ตัวเลือกนี้จะถูกใช้โดยอัตโนมัติทำให้นักลงทุนมีหุ้นจำนวน 10,000 หุ้นในช่วงเริ่มต้นของการซื้อขายในวันจันทร์ นักลงทุนจำนวนมากไม่ต้องการที่จะเสี่ยงต่อการร่วงลงของหุ้นในวันจันทร์ที่เปิดดังนั้นพวกเขาจึงเข้าสู่สถานะหุ้นที่ออกแบบมาเพื่อรักษาราคาหุ้นให้พ้นจากการประท้วงสั้น ๆ ของตัวเลือกของพวกเขาซึ่งเป็นความจริงสำหรับนักลงทุนและ บริษัท ที่มีตัวเลือกมากมาย เทียบกับปริมาณการซื้อขายหลักทรัพย์ ในตัวอย่างนี้ถ้า GOOG ลดลงจาก 615.50 เป็น 614.90 ในระหว่างการซื้อขายในวันศุกร์นักลงทุนของเราอาจซื้อหุ้น GOOG ในราคาตลาดในปัจจุบันที่มีขนาดเพียงพอที่จะใช้แรงกดดันต่อราคาหุ้นมากขึ้น ลองนึกภาพแล้วว่าหุ้นจะลอยกลับไปที่ 615.20 ผู้ค้าของเราไม่จำเป็นต้องซื้อหุ้นที่เพิ่งซื้อมาเนื่องจากราคาขายสูงกว่าราคาตีบของเธอดังนั้นเธออาจจะขายบางส่วนหรือทั้งหมดของหุ้นสต็อกทราบว่าผู้ค้าตัวเลือกที่มียอดขายสั้น ๆ 615 สายจะมีแรงจูงใจเดียวกันในขณะนี้ ขายหุ้น GOOG สั้น ๆ ในความพยายามที่จะทำให้หุ้นกลับมาที่ระดับ 615 การดำเนินการในช่วงหลังและหลังนี้เกิดจากการเปิดรับผู้ค้ารายย่อยทำให้หุ้นอยู่ในสถานะใกล้ชิดหรือถูกตรึงราคาเพื่อให้ได้ราคาที่สูงและมีดอกเบี้ยสูง ผลกระทบของความเสี่ยงขาเกี่ยวกับผลตอบแทนของหุ้นได้รับการประเมินในเอกสารทางวิชาการหลาย ผลการศึกษาหนึ่งในปี 2547 พบว่าผลตอบแทนของหุ้นที่มีตัวเลือกในรายการได้รับผลกระทบจากการจัดกลุ่มก้อนโดยเฉลี่ย 0.65 สำหรับการเปลี่ยนแปลงมูลค่าหลักทรัพย์รวม 9 พันล้านเหรียญ บางครั้งปัจจัยอื่น ๆ ที่มีอิทธิพลต่อการเคลื่อนไหวของราคาอาจทำให้แรงกดดันจากการตั้งขึ้นใหม่ ๆ ลองนึกภาพตอนนี้ว่าเมื่อวันศุกร์ที่หมดอายุ GOOG เปิดหุ้นที่ 605 ขึ้นไปผู้ค้าที่อาจคิดว่าจะพยายามปกป้องตำแหน่งทางเลือกในระยะสั้นทำให้หุ้นกลับมาอยู่ที่ 615 ทราบว่ามูลค่าของตำแหน่งตัวเลือกของพวกเขา มีมูลค่าน้อยกว่าเงินทุนที่จะใช้เพื่อมีอิทธิพลต่อหุ้นดังกล่าวในระดับที่น่าทึ่ง แต่ก็จะทำให้รู้สึกมากขึ้นสำหรับพวกเขาที่จะซื้อตัวเลือกใส่สั้น ซึ่งจะทำให้เกิดแรงกดดันในการขายเพิ่มมากขึ้นเนื่องจากผู้ผลิตในตลาดที่เสนอขาย 615 ให้กับผู้ค้าของเราจะป้องกันความเสี่ยงจากการขายหุ้นระยะสั้น เนื่องจากเวลาที่หมดอายุจึงสั้นแกมมาของตัวเลือก 615 และตัวเลือกอื่น ๆ ที่ใกล้เคียงกับเงินจะมีค่าสูงมาก แกมมาเป็นตัวแปรความเสี่ยงที่ใช้วัดความไวของราคาหุ้น (เดลต้า) จะเปลี่ยนแปลงไปในแต่ละจุดที่เคลื่อนที่ได้ รังสีแกมมาสูงหมายความว่า hedgers ตัวเลือกจะต้องซื้อและขายหุ้นมากกว่าที่พวกเขาจะเป็นอย่างอื่นถ้าตัวเลือกในคำถามมีหลายสัปดาห์หรือเป็นเดือนที่จะหมดอายุ เนื่องจากกิจกรรมการป้องกันความเสี่ยงในสถานการณ์นี้เป็นไปในทิศทางเดียวกันกับแนวโน้มราคาในระยะสั้นตัวเลือกสูงของแกมมาเมื่อหมดอายุอาจทำให้ความผันผวนของราคารุนแรงขึ้นได้ คิดว่าแกมมาเป็นเชื้อเพลิงที่เบากว่า มันจะไม่ทำให้เกิดไฟไหม้ด้วยตัวเอง แต่ได้รับการจุดประกายของการย้ายขนาดใหญ่ในสต็อกสิ่งที่อาจจะเกิดการเผาไหม้ช้าในวันธรรมดาสามารถเปิดเมื่อวันหมดอายุวันศุกร์เป็นความคั่งแค้นที่สำคัญ ตัวเลือกการหมดอายุและการลงทุนในหุ้นดังนั้นนักลงทุนหุ้นควรปรับพอร์ตการลงทุนและพฤติกรรมการซื้อขายเพื่ออธิบายถึงปรากฏการณ์ที่เกี่ยวข้องกับการหมดอายุการตรึงราคาการตีราคาใกล้เคียงกับการหมดอายุตัวเลือกมีแนวโน้มที่จะทำให้ความผันผวนของราคาลดลงได้ดังนั้นจึงไม่ใช่เรื่องที่ต้องเร่งด่วนสำหรับ ผู้ค้าหุ้นระยะสั้น พื้นที่หนึ่งที่การตรึงอาจมีผลที่ไม่พึงประสงค์อยู่ในประสิทธิภาพรายวันของกลยุทธ์การซื้อขายคู่เช่น ถ้าขาข้างหนึ่งของคู่ทุนแบบยาวมีแนวโน้มที่จะปักหมุดรอบการหมดอายุ ผลกระทบจากความผันผวนของราคาแกรมมรสุมรุนแรงมากขึ้น ในตราสารทุนของแต่ละบุคคลเมื่อการหมดอายุรายเดือนจะก่อให้เกิดรายได้ผู้ลงทุนสามารถมองหาการประท้วงตัวเลือกที่มีระดับการให้ดอกเบี้ยแบบเปิดซึ่ง 1) สูงกว่าการประท้วงในบริเวณใกล้เคียงอื่น ๆ และ 2) มีมูลค่าร้อยละความหมายของมูลค่าหุ้นเฉลี่ยต่อวัน การเปิดโอกาสให้ผู้ถือสิทธิเลือกที่จะปิดตำแหน่งที่อยู่ภายใต้แรงกดดัน รังสีแกมมาใกล้หมดอายุยังสามารถผลักดันตลาดโดยรวม ตัวเลือกของดัชนีหุ้นเช่น SPX และ ETFs เช่น SPDR SampP 500 ETF (SPY) และ PowerShares QQQ Trust (QQQ) เป็นตลาดที่มีการซื้อขายกันมากที่สุดในโลกซึ่งหมายความว่าเกือบทุกวันนี้มีความเสี่ยงที่วันหมดอายุ ย้ายจะทำเลวร้ายยิ่งโดยการปรากฏตัวของเงินออกจากเงินที่ใหญ่และโทรสัมผัส ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา Federal Reserve ได้ประกาศลดอัตราดอกเบี้ยในวันศุกร์ที่หมดอายุลงด้วยความโปร่งใสเพื่อให้การตัดลดผลกระทบสูงสุด วิธีที่ดีที่สุดในการรองรับความผันผวนของราคาที่เกิดจากการหมดอายุคือการเตรียมพร้อมสำหรับความผันผวนมากขึ้นโดยการซื้อขายตำแหน่งขนาดเล็กและกำหนดจุดหยุดที่กว้างขึ้น โดยเฉพาะช่วงเช้าวันพรุ่งนี้เช้าวันพรุ่งนี้มีแนวโน้มที่จะเบาบางลงในช่วงบ่ายวันศุกร์ที่ผันผวน ท้ายที่สุดการดำเนินการในตลาดทั้งหมดไม่ได้มีความหมายเท่าที่เราต้องการ ผู้เข้าร่วมตลาดรักที่จะมอบหมายสาเหตุและความหมายให้กับผลตอบแทนของหุ้นในแต่ละวันซึ่งบางครั้งก็เชื่อมโยงข่าวชิ้นเดียวกันกับวันที่ตามมา ความจริงก็คือการดำเนินการตลาดเป็นอย่างมากทั้งระบบหรือไม่สามารถเข้าใจได้ ในกรณีของวันที่เงียบสงบโดยเฉพาะอย่างยิ่งในการซื้อขายใกล้กับการหมดอายุของตัวเลือกสิ่งที่ดูเหมือนว่าเป็นตลาดแบบพาสซีฟอาจเป็นส่วนหนึ่งในการตรึง วันพรานของการซื้อขายตรงกันข้ามอาจไม่ได้หมดจดเกี่ยวกับตื่นตระหนกนักลงทุนอย่างจริงจัง แต่ยังเกี่ยวกับเหตุผลที่คลี่คลายและการแก้ไขปัญหาของข้อผูกพันก่อนตัวเลือก รับการแจ้งเตือนทางอีเมลทุกครั้งที่ฉันเขียนบทความเรื่อง Real Money คลิกที่ทำตามข้างๆบรรทัดรองในบทความนี้ ในขณะที่สิ่งพิมพ์ Jared Woodard ดำรงตำแหน่งใน SPX, SPY และ QQQ. Weekly Options จะมีผลต่อราคาหุ้นดูว่าตัวเลือกรายสัปดาห์อาจส่งผลต่อการตรึงหากเกิดความนิยมผู้อ่านเพิ่งถาม: ldquoI สงสัยว่าความคิดของคุณเป็นอย่างไร เกี่ยวกับหรือไม่สัปดาห์เหล่านี้ในที่สุดจะมีการดำเนินการที่มีศักยภาพเช่นกันอย่างแพร่หลายขาในวันศุกร์เป็นรายเดือนแล้วทำสมมติว่าแน่นอนพวกเขากลายเป็นของเหลวและ popular. rdquo เขาหมายถึงตัวเลือกรายสัปดาห์ซึ่งเป็นครั้งแรกที่ระบุไว้ในฤดูใบไม้ร่วง 2009 เมื่อ (NYSE: SPY) และ PowerShares QQQ Trust (NASDAQ: QQQQ) และอีกหลายชื่อที่เป็นที่นิยมเช่น Apple Inc. ( NASDAQ: AAPL) และ Amazon, Inc. (NASDAQ: AMZN) คุณสามารถดูรายละเอียดเช่นเดียวกับรายการปัจจุบันหากคุณคลิกที่ไซต์ CBOE micro ที่นี่ แล้วคลิกที่ WEEKLYS ที่สามารถดูได้ในรูปแบบสเปรดชีต ตั้งแต่วันที่ 1 กรกฎาคมรายสัปดาห์จะเริ่มทำการซื้อขายในวันพฤหัสบดีและจะหมดอายุในหนึ่งสัปดาห์และอีกหนึ่งวันต่อมา ดอกเบี้ยที่เปิดไม่ได้โดยทั่วไปว่าตัวเลือก ldquoregularrdquo จะหมดอายุในวันศุกร์ที่สามของแต่ละเดือน แต่จะมีการเติบโตขึ้น ตัวอย่างเช่น AMZN แสดงความสนใจแบบเปิดจำนวน 2,697 ครั้งโดยมีการประท้วงหยุดงานชั่วคราว 130 ครั้งในวันพรุ่งนี้เทียบกับ 7,102 รายซึ่งจะหมดอายุในวันที่ 20 ส. ค. BP plc (NYSE: BP) มีส่วนได้เสียในการเปิดประมูลในวันพรุ่งนี้จำนวน 11,226 ที่สิ้นสุดลงเมื่อเทียบกับ 53,285 ที่หมดอายุลงเมื่อ ldquonormalrdquo วันหมดอายุ อัตราส่วนดังกล่าวสูงพอที่จะมีอิทธิพลในขณะที่ชื่ออื่น ๆ เช่น Bank of America Corporation (NYSE: BAC) และ Citigroup Inc. (NYSE: C) ไม่เคยเห็นการจับกลุ่มเป็นรายสัปดาห์ แต่ itrsquos เหลือเชื่อในช่วงต้นเกมที่นี่ เมื่อสภาพคล่องเติบโตขึ้นและลูกค้าได้รับความนิยมมากขึ้นเราอาจจะเห็นภาพเบลอและแนวความคิดในการรอจนถึงวันศุกร์ที่สามของเดือนอาจกลายเป็นสิ่งที่ผ่านมา Letrsquos บอกว่า AMZN รายงานรายได้สัปดาห์หลังจากหมดอายุรายเดือน (โดยทั่วไปแล้ว) Itrsquos ไม่เกินขอบเขตของความเป็นไปได้มากกว่ารายสัปดาห์หมดอายุวันศุกร์ที่สี่ของเดือนนั้นในที่สุดได้รับการเล่นมากขึ้นกว่า ldquoregulars. rdquo หรือถ้าเรามีข่าวเฟดใหญ่หรือจำนวนงานใหญ่ปิดวงจรฉันสามารถมองเห็นบาง SPY เล่นพิเศษใน รายสัปดาห์ที่สอดคล้องกัน ดังนั้นกลับไปอ่านคำถาม หากในความเป็นจริงสิ่งนี้เกิดขึ้นเรามีความเสี่ยงที่จะเกิดการตรึงเพิ่มเติม (ราคาหุ้นที่ถูกลงโทษไปสู่การประท้วงที่มีการซื้อขายอย่างหนัก) หรือการตรึงอย่างสม่ำเสมอ ในแพทช์ช้าอาจเกิดขึ้นได้ทุกสัปดาห์ และถ้าเกิดกรณีดังกล่าวก็จะยากที่จะตัดขาดจากการประท้วงในช่วงกลางสัปดาห์เช่นกัน แต่สิ่งที่เกี่ยวกับในเวลาผันผวนกางเกงขาสั้นตัวเลือกรายสัปดาห์จะได้รับการติดด้านผิดของการย้ายอย่างรวดเร็ว พวกเขามีพรีเมี่ยมที่มีค่าเล็กน้อยเพื่อเล่นด้วย ถ้าชื่อเริ่มเคลื่อนไหวกับพวกเขา theyrsquord ต้องเริ่มต้นไล่มันเพื่อปกป้องตำแหน่งของพวกเขาจริงเพิ่มความผันผวนที่ขอบ ซึ่งจะมีผลต่อการขยายแนวโน้ม ในตอนท้ายของทุกวันนี้การเปลี่ยนแปลงโครงสร้างตลาดจะส่งผลต่อความผันผวน นี้จะพิสูจน์ไม่แตกต่างกัน ความลับในการทำเงินเป็นสองเท่าพวกเขา Donrsquot ต้องการให้คุณรู้จัก mdash ผู้ค้ามืออาชีพ Nick Atkeson และ Andrew Houghton เปิดเผยกลยุทธ์ที่ได้รับการพิสูจน์แล้วและได้รับการทดสอบครั้งแล้วครั้งเล่าเพื่อหาธุรกิจการค้าที่ทำเงินได้เป็นสองเท่าในรายงานฉบับใหม่ การค้าขายเหล่านี้ไม่ได้รับอนุญาตให้ใช้ร่วมกันกับคุณ ดาวน์โหลดสำเนาฟรีที่นี่ บทความที่พิมพ์จาก InvestorPlace Media, investorplace201008weekly-options-could-affect-Stock-prices การเลือกซื้อจะมีผลต่อคำถามราคาหุ้นโดย Ken Malcolm จะซื้อตัวเลือกที่มีผลต่อราคาหุ้น Ive มองที่ตัวเลือกทั้งหมดของชาวกรีกว่าตัวเลือกได้รับผลกระทบจากการเคลื่อนไหวในหุ้นอ้างอิง stockETF แต่ตัวเลือกที่มีผลต่อการอ้างอิงตัวอย่างเช่นถ้าผู้ค้าซื้อปริมาณมากของสาย OTM ไม่นี้มีผลต่อราคาพื้นฐานถามเมื่อวันที่ 10 ตุลาคม 2011 ต้องการเลือกหุ้นสำหรับการซื้อขายตัวเลือกเช่น Pro หาว่านักเรียนของฉันสร้างรายได้ อย่างต่อเนื่องผ่านการซื้อขายตัวเลือกในตลาดสหรัฐแม้ในช่วงภาวะเศรษฐกิจตกต่ำตอบโดยนาย OppiE แท้จริงราคาหุ้นเลือกได้รับผลกระทบมากที่สุดโดยการเปลี่ยนแปลงราคาหุ้นอ้างอิงเนื่องจากเป็นตราสารอนุพันธ์ของหุ้น อย่างไรก็ตามความสัมพันธ์นี้ทำงานในลักษณะอื่น ๆ ในการซื้อขายตัวเลือกการซื้อตัวเลือกที่แข็งแกร่งส่งผลกระทบต่อราคาหุ้นอ้างอิงหรือไม่ในทางใด ๆ นี่เป็นคำถามที่น่าสนใจอย่างยิ่งแน่นอน ตอนนี้เมื่อคุณซื้อตัวเลือกแล้วคุณจะเข้าสู่สัญญาซื้อขายหลักทรัพย์ที่มีศักยภาพของตัวสินทรัพย์เท่านั้น ซึ่งหมายความว่าเมื่อมีการซื้อตัวเลือกนี้ไม่มีอะไรเกิดขึ้นกับเนื้อหาต้นแบบเนื่องจากผู้ซื้อและผู้ขายที่เข้าทำสัญญา option ยังไม่ได้เริ่มทำการซื้อขายหลักทรัพย์ประเภทใด ๆ ใช่นั่นหมายความว่าเมื่อคุณซื้อตัวเลือกหุ้นไม่มีอะไรเกิดขึ้นกับหุ้นอ้างอิงเนื่องจากสิทธิในการซื้อขายหุ้นอ้างอิงที่กำหนดโดยตัวเลือกนี้ยังไม่ได้รับการใช้สิทธิ และมันอาจจะไม่เคยได้รับการออกกำลังกาย นี่คือเหตุผลที่สัญญาเหล่านี้เรียกว่า OPTIONS และไม่ใช่ข้อผูกมัดเช่นการซื้อขายล่วงหน้า ตัวเลือกให้สิทธิ์คุณ แต่ไม่ใช่ข้อผูกมัดในการซื้อขายสินทรัพย์อ้างอิงในราคาที่ถูกประท้วง จำดังนั้นสิ่งที่เกิดขึ้นกับราคาของหุ้นเมื่อมีคนซื้อเป็นจำนวนมากออกจากตัวเลือกการเรียกเงินไม่มีอะไรเกิดขึ้นเพราะออกจากตัวเลือกการโทรเงินผู้ซื้อสิทธิ์ในการซื้อหุ้นอ้างอิงในราคาที่สูงขึ้น, ซึ่งเป็นสิ่งที่แทบไม่มีใครจะออกกำลังกายได้ ด้านบนของที่ออกจากตัวเลือกการเรียกเงินอาจจะยังคงออกจากเงินไปตลอดทางจนถึงการหมดอายุและหมดอายุเพียงออกจากเงินอย่างที่มันไม่เคยมีอยู่ในสถานที่แรก ดังนั้นทำไมราคาของหุ้นอ้างอิงที่จะได้รับผลกระทบจากสิ่งที่สามารถร่าเริงได้ไม่เคยมีอยู่เลยดูตอนนี้ราคาหุ้นอาจได้รับผลกระทบในทันทีโดยตัวเลือกเมื่อใช้ตัวเลือกนี้ ถ้าโดยการหมดอายุเหล่านั้นออกจากตัวเลือกการโทรเงินจะกลายเป็นเงินและมีการใช้สิทธิราคาของหุ้นในไม่ช้าจะจมลงไปที่ราคาการนัดหยุดงานของตัวเลือกการโทรและจากนั้นเกือบจะทันทีที่ได้รับกลับไปที่ราคาในตลาดเป็นผู้ผลิตในตลาดและผู้เข้าร่วมตลาด ยังคงเสนอราคาและสอบถามตามราคาตลาด ในความเป็นจริงการจมเพียงชั่วครู่นี้จะเกิดขึ้นเมื่อมีการเรียกใช้ตัวเลือกการโทรจำนวนมากในราคาตีเดียวกัน ผลกระทบนี้แทบจะไม่สังเกตเห็นได้ถ้ามีการใช้ตัวเลือกสัญญาเพียงจำนวนน้อย นี่เป็นเหตุผลว่าทำไมปริมาณการซื้อขายจึงสูงมากในวันแม่เลี้ยงสี่วันเมื่อมีการใช้สิทธิและฟิวเจอร์สและชำระบัญชีหุ้นอ้างอิง ในความเป็นจริงผลนี้เป็นที่น่าสังเกตเฉพาะในวันแม่มดสี่และแทบจะไม่สามารถสังเกตเห็นได้ในช่วงเวลาที่ตัวเลือกหมดอายุเท่านั้น สรุปได้ว่าตัวเลือกการซื้อไม่ส่งผลกระทบต่อราคาหุ้น แต่การเลือกใช้ตัวเลือกในราคาเดียวกับจำนวนสัญญาอาจทำให้เกิดการเปลี่ยนแปลงราคาบางอย่างซึ่งจะส่งกลับไปยังราคาตลาดในทันที ทำให้กำไรระเบิดจากสายที่ครอบคลุมเหมาะสำหรับทุกตัวเลือก Traders eBook ต้นฉบับโดย Optiontradingpedia eBook นี้ครอบคลุม:. ความลับในการมองหาสต็อก PERFECT สำหรับการโทรแบบมีสาย จำนวนวิธีเขียนการโทรที่ได้รับการคุ้มครอง สองวิธีในการวัดผลตอบแทนจากการโทรแบบครอบคลุม ที่สำคัญที่สุดวิธีการค้นหาผลตอบแทนสูงโดยอัตโนมัติโอกาสในการโทรที่ครอบคลุมได้นานถึง 25 เดือนหนังสือ eBook 29.90 เล่มนี้สอนคะแนนเฉลี่ยผู้อ่านเฉลี่ยเหล่านี้และเฉลี่ยมากกว่า 4.5 5 Optiontradingpedia เป็น บริษัท Masters O Equity และใช้เกตเวย์การชำระเงินของ Masters O Equity โดย Ken Malcolm ตอบโดย Mr. OppiE